일론 머스크의 테라팹에 앞서 시곗바늘을 70년 전으로 돌려볼게. 1957년 소련이 세계 최초의 인공위성 스푸트니크 1호 발사에 성공해. 이때를 기점으로 본격적인 우주 경쟁이 시작됐지. 1960년대부터 인류의 우주에 대한 관심은 본격적으로 커졌어. 미국과 소련은 서로 우주 개발의 주도권을 잡기 위해 치열하게 경쟁했고.

먼저 발사체를 쏘아올리고 달에 먼저 착륙하기 위한 경쟁도 있었지만, 우주의 외계 문명을 찾기 위한 노력도 있었어. 우주에서 오는 전파를 수신, 분석해서 외계인의 존재를 찾기 위한 SETI 프로젝트가 대표적이었지.

초창기 SETI 프로젝트의 대표적인 학자를 꼽자면 미국엔 칼 세이건, 소련엔 이오시프 슈클롭스키가 있어. 이오시프 슈클롭스키의 제자 가운데 니콜라이 카르다쇼프라는 천문학자도 있었는데. 카르다쇼프는 단순히 외계 지성체를 탐구하는 데 그치지 않고, 외계 문명의 발달 수준을 객관적 지표로 정의하고 싶었어. 외계 문명이 아무리 발달했다고 하더라도 열역학 법칙을 거스를 순 없으니, 카르다쇼프는 문명이 방출한 에너지에 따라 문명의 수준을 구분하자고 제안했어.

반도체를 위탁 생산하는 파운드리 제조시장에서 TSMC 점유율은 무려 70.4%. 2등인 삼성과는 거의 10배 차이가 나지. 현재 테슬라의 AI 학습용 칩인 D1과 차량과 옵티머스에 들어가는 AI5, AI6는 TSMC에서 생산되고 있어. 그런데 만약에 중국이 타이완을 봉쇄한다면? 테슬라는 손 쓸 방법이 없는 거야.

테슬라가 차세대 칩 생산을 텍사스의 삼성전자 팹과 계약한 것 역시 타이완의 지정학 리스크를 고려한 결과야. 일론 머스크는 지정학적 위협이 가까운 미래에 가장 중요한 요인이 될 거라 언급할 정도로 신경을 쓰고 있어.

지정학적 위험에 대해 경계 태세가 느슨한 기업들이 너무 많습니다. 어떤 곳들은 모래 속에 머리를 박은 채 아무 일도 일어나지 않기를 바랄 뿐이죠. 저는 그보다 훨씬 더 편집증적으로 대비하는 편입니다.

뿐만 아니라 현실적인 비용 문제도 있어.  머스크가 갖고 있는 자신만의 사업 철학 가운데 바보 지수라는 게 있어. 바보 지수는 완제품 가격을 원재료 비용으로 나눈 값을 말하는데. 이 수치가 크면 클수록 중간 제조 공정에서 비효율이 발생했다고 볼 수 있지. 머스크는 바보 지수가 10이 넘는 부품이 있다면 자체 생산해야 한다는 원칙을 오랫동안 고수해온 걸로 알려져 있어. 이번 AI 반도체 역시 같은 원칙이 적용된 것이라는 전문가들의 해석이 있고.

머스크가 꿈꾸는 테라팹은 단순히 설계와 생산만 하는 게 아니야. 설계부터 생산, 패키징과 테스트까지 총 망라해서 자신의 유니버스에 필요한 공급망을 손에 쥘 계획이지.

반도체 시장은 여러 형태의 기업들이 협력해 하나의 생태계를 이루고 있어.

먼저 칩을 생산하지 않고 설계만 하는 팹리스가 있어. 여기에는 엔비디아, 퀄컴, 애플 같은 기업이 있지. 파운드리는 생산 설비 시설인 팹을 가지고 반도체 생산에만 집중해. TSMC, SMIC 기업이 대표적이고. 생산된 칩을 패키징하고 테스트하는 후공정 전문 오사트(OSAT) 업체도 있어.

그리고 이 모든 걸 다 수행할 수 있는 종합 반도체 기업, IDM이 있어. 삼성전자, SK하이닉스, 인텔, 마이크론은 반도체 설계부터 생산부터 유통까지 한 번에 할 수 있는 기업들이지. 테라팹은 바로 이 IDM이 되겠다고 얘기하고 있어.

기존의 반도체 생산 업체들은 다양한 고객들의 디자인을 받아 여러 제품을 동시에 제작하는 구조였다면 테라팹에서는 머스크 유니버스에서 사용할 칩만 생산될 예정이야. 여러 칩을 만들 필요 없이 우리 것만 만들면 되니까 테스트와 재설계 과정을 빠르게 돌릴 수 있게 되겠지?

이렇게 되면 다른 기업들보다 훨씬 더 빠르게 칩 개선을 해낼 수 있고 성능 향상과 생산력 증대라는 두 마리 토끼를 잡는 것이 머스크의 구상인 거야. 그런데 정말 현실성 있는 프로젝트인 걸까?

미래 먹거리 산업인 반도체 시장에서 IDM 모델을 고수하려는 기업은 수없이 많았어. 하지만 유지 비용과 투자비를 감당하지 못하고 결국 제조 부문을 분리하거나 매각하는 경우가 대다수였지. 가령 AMD, IBM, 파나소닉도 한때 강력한 IDM이었지만 지금은 아니야. AMD의 창업자인 제리 샌더스는 "사나이라면 팹은 갖고 있어야 한다"는 말을 하기도 했지만 결국 매각했고.

그런 IDM을 반도체 생산 경험이 없는 일론 머스크가 과연 해낼 수 있을까? 많은 전문가들은 가능성을 낮게 보고 있어. '헤라클래스급 과제'라는 평가가 나올 정도로 큰 기대를 안 하고 있는 게 현실이지.

특히 2나노 공정부터 바로 뛰어들겠다는 시나리오가 가장 비현실적이라는 지적이 많아. 2나노 공정은 TSMC, 삼성전자, 인텔 정도만 현재 진입해있는 단계로 난도가 상당해. 젠슨 황도 최근 인터뷰에서 칩 생산 역량을 하루아침에 따라잡기 어렵다고 얘기할 정도지.

첨단 칩 제조 팹은 단순히 공장(플랜트)를 짓는 문제가 아닙니다. TSMC가 현재 본업으로 수행하고 있는 작업을 해내기 위한 공학, 과학, 예술의 경지(artistry)에 이르는 역량은 달성하기 어려울 겁니다.

역량도 역량인데 2나노 공정을 위해서 필요한 장비 수급 문제도 풀어야 해. ASML가 연간 전 세계에 공급할 수 있는 2나노 공정용 EUV 장비 수량은 5~6대에 불과해. 이 장비 없이는 2나노 공정을 할 수 없기에 대부분의 전문가들은 아마 기존처럼 삼성전자나 TSMC 등 파운드리 파트너와 협력할 수밖에 없을 거라고 전망하고 있지.

또 하나 반도체 전문가들의 고정관념을 파괴하는 머스크의 테라팹 컨셉이 하나 있어. 바로 '더티룸'이야. 현대의 최첨단 파운드리에서는 초청정 상태의 환경에서 반도체 생산이 이뤄져. 가령 ISO 1등급은 세제곱미터당 0.1 마이크로미터의 아주 미세한 입자가 10개 이하로만 존재해야 해. 그런데 일론 머스크는 기존 반도체 업체들의 이 '클린룸'을 지적하고 있어.

내 생각엔 요즘 최신 반도체 공장들은 클린룸을 제대로 이해하지 못하고 있는 것 같아. 한 번 내기를 걸자면, 테슬라가 2나노미터 공장을 갖출 때쯤이면, 그 공장 안에서 치즈버거를 먹으며 시가를 피울 수 있을 거라고.

일론 머스크는 클린룸을 유지하는 데 들어가는 공기 정화 비용에 자원 낭비 안 하고 싶은 거야. 대신 실리콘 웨이퍼 공정만 밀폐해서 격리하면 충분히 생산이 가능한 것 아니냐는 입장인 거지. 이 발언에 대해 반도체 전문가들은 쉽게 납득을 못 하고 있어. 가령 공장 내에서 담배를 피우게 되면 담배의 미세 입자가 반도체 장비에 치명적인 손상을 입힐 수밖에 없거든.

이렇게 기존의 상식을 뛰어넘는 컨셉과 과도한 목표치가 발표 내용에 담겼다 보니 테라팹을 우려하는 목소리도 적지 않아. 일각에서는 과거 테슬라의 4680 배터리 잔혹사가 반복되는 것 아니냐는 우려도 나오지.

지난 2020년 테슬라의 배터리 데이 때 일론 머스크는 4680 배터리를 자체 생산하겠다고 선언했어. 역시나 배터리를 자체 생산한 경험이 없었지만 일론 머스크는 원가 절감을 목표 삼아 배터리 사업에 과감히 뛰어들었지. 2022년까지 100GWh 규모의 배터리를 생산하겠다고 호언장담했지만 시점과 규모 모두 지키지 못했어.

테라팹도 배터리 사업의 전철을 밟는 건 아닌가 우려가 되는 거야. 이렇게 우려되는 지점이 많은데도 불구하고 일론 머스크는 왜 이 시점에 발표를 했을까? 

테슬라의 자동차 판매량은 2024년, 2025년 2년 연속 감소했어. 연간 매출도 2025년에 처음으로 3% 감소를 찍는 등 실적이 좋지 않아. 해외에서는 주춤한 테슬라가 유독 한국에서만 잘 팔리고 있지만, 전체적인 실적 상황을 봤을 때 테슬라의 미래에 대한 비전이 필요한 시점인 거지.

또 하나 주목할 건 올해가 스페이스X의 IPO 시점이라는 거야. 일론 머스크는 자신이 그리는 우주 생태계를 완성시키기 위해 xAI와 스페이스X의 깜짝 합병을 발표하기도 했지. IPO를 앞두고 투자자들에게 우주 생태계 청사진을 제시할 필요도 있었을 거야.

현재 스페이스X는 역사상 가장 큰 규모의 자금 조달이 이뤄질 것으로 전망되고 있어. 그렇게 되면 스페이스X의 기업가치는 단숨에 전 세계 10위권 안으로 들어오게 되지.

블룸버그통신이 전망한 스페이스X의 기업가치야. 만약 500억 달러의 자금 조달을 했을 경우 스페이스X의 기업가치는 무려 1조 7,500억 달러 규모야. 사우디 아람코를 넘어서 전 세계 시가총액 7위 기업이 되는 거야. 최근 보도에 따르면 스페이스X는 750억 달러 이상의 자금 조달을 목표로 하고 있다고 하던데, 그렇게 된다면 기업가치는 더 커질 수도 있겠지.

과연 일론 머스크는 스페이스X 상장과 더불어 본인이 꿈꾸는 우주 생태계 로드맵을 완성시킬 수 있을까? 상식을 파괴하는 방향으로 혁신을 이뤄낸 일론 머스크. 다른 누구도 쉽게 도전하지 못했던 로켓 재활용을 결국 해낸 건 일론 머스크의 뚝심과 신념이 있었기에 가능했던 일이지. 하지만 그렇다고 해서 모든 걸 성공한 건 아니야. 4680 배터리 잔혹사처럼 말이야.

과연 이번 테라팹 프로젝트는 로켓과 배터리 둘 중에 어느 시나리오로 흘러가게 될까? 그리고 일론 머스크는 스페이스X 상장과 더불어 본인이 꿈꾸는 우주 생태계 로드맵을 완성시킬 수 있을까? 구독자는 어떻게 생각해? 오늘 준비한 오그랲은 여기까지야. 긴 글 끝까지 읽어줘서 진심으로 고마워!

🛰️ 스타링크 위성 추적기

이란 전쟁이 에너지 전쟁으로 번지고 있어 지난 3월 18일에 이스라엘이 이란의 해상 가스전을 폭격했고, 이란도 즉각 걸프 국가들의 에너지 단지에 보복 공격을 가했어. 중동의 에너지 인프라는 전 세계 경제를 떠받치는 시설이라 공격을 서로 자제해 왔는데 결국 레드라인을 넘어버린 거야.

원유와 천연가스 수입국인 우리나라 입장에서 에너지 전쟁으로의 확전은 타격이 클 수밖에 없어. 이번주 오그랲에서는 이란 전쟁 이야기를 준비했습니다. 그중에서도 AI 시장에 미칠 영향이 어떤지를 5가지 그래프를 통해 자세히 살펴봤어. 궁금하다면 위의 썸네일을 클릭해 봐!